外汇期货基本知识及交易策略

1外汇基本知识及交易策略王涛华泰期货惠州营业部2第一章外汇市场的韵律第二章走出行情的迷宫第三章成功源自正确起航第四章泰期交易的三驾马车第五章交易实用技巧第六章泰期交易法的核心——主次节奏交易系统第七章资金管理和良好的行为习惯3第一章外汇市场的韵律一、为何存在外汇市场1、贸易和投资需求2、对冲避险需求3、投机需求二、外汇市场的过去、现在和未来1、国际外汇市场2、国内外汇市场三、在线外汇交易的发展第一节汇史大起底4第一章外汇市场的韵律一、有市无场1、其他金融市场“有市有场”；2、外汇市场“有市无场”二、24小时循环作业三、零和游戏四、主要外汇市场的走势特点1、亚洲市场2、欧洲市场3、北美市场五、金融市场的联动性1、汇率与股市2、汇率与黄金3、汇率与油价第二节外汇市场的特征5第二章走出行情的迷宫第一节惊涛巨浪的背后作手一、基本面分析的理论基础1、基本面分析内容2、基本面分析基本理论①购买力平价理论②利率评价理论③国际收支差额模式④资本市场模式6第二章走出行情的迷宫二、影响外汇走势的主要因素1、货币政策：宽松型VS紧缩型；强势VS弱势2、财政政策3、中央银行的宏观影响①中央银行对外汇市场的干预；②各国阶段性经济需求决定的央行关注热点4、经济金融时间5、政治&军事因素6、市场预期重大变动第一节惊涛巨浪的背后作手7第二章走出行情的迷宫第一节惊涛巨浪的背后作手三、影响外汇市场的重要数据和消息1、重要数据影响行情的方式①对短期走势的影响；②对中长期走势的影响；2、对行情带来冲击的重要经济数据①宏观经济类数据；②通货膨胀类数据；③就业市场类数据；④消费支出类数据；⑤生产类数据；⑥国家和政府收支类数据；四、经济数据分析技巧1、趋势；2、稳定性；3、行情是否有持续压缩迹象；8第二章走出行情的迷宫第二节用技术把握行情脉搏一、技术分析的前提条件1、市场包容和消化一切信息2、价格以趋势的方式演变3、历史会重复二、技术分析与基本面分析的关系9画面中的人筹码相对较多，但是下的注却很少，筹码量就好比我们的资金，下注的多少就是每次我们交易的仓位，仓位越低，交易越理性，仓位越重，赌博性质越高。请大家勿忘初心，我们在市场上只做投机，不做赌博！第三章成源自于正确启航一、投机的态度10二、交易的思维第三章成源自于正确启航敬畏市场顺势思维顺动能思维机会思维效率思维11一、趋势的判定方法-趋势篇1、道式理论：判断趋势最基本的方法源自趋势的定义—道氏理论。用连续同级别高点和低点的排列方式来确认趋势，是被公认最客观最有效的方法。趋势具有延续性，使用道氏理论的首要前提是：在行情没有客观的发生道氏被突破的前提下，永远不要猜测行情会逆转，即永远追随趋势第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态122、趋势只存在于对应的周期中：首先必须先有周期，才有对应此周期的的趋势，脱离周期就无所谓趋势。某一时刻的价格，有可能是处于中周期应的下跌趋势中，也正处于短周期的上涨趋势中，所以谈趋势时必须要对相应的周期。波峰波峰波峰波谷波谷波谷第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态13波峰波峰波峰波谷波谷波谷第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态3、道式理论趋势的判定：只要分别找到2个连续降低的高点和2个连续降低的低点排列，即可认为该级别走势是下跌趋势。14波谷最后一个显著的低点被有效突破波谷第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态4、道式理论趋势结束的信号：上升的趋势中，价格有效的突破了该级别最后一个显著的低点。15波谷波谷波谷波峰波峰波峰波峰波峰波峰波峰波谷波谷波谷波谷第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态5、道氏理论的使用：以做小时图的下跌趋势，首先要确定出现了小时图的趋势；其次它的止盈必须要符合4小时周期的波动范围；即中周期必须要符合大周期的合理价格波动预期；再次价格向上运动到做单区，必须要等到5分钟的价格出现下跌趋势，即中周期和小周期出现周期共振。161、K线技术是最直观、最快捷的动能判定方法第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态二、行情能走多远-动能篇17K线及K线组合：①突破关键位置的大K线大K线突破小时图道式点，后市小时图级别看多，可以等待回调尝试进场。第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态二、行情能走多远-动能篇1、K线技术是最直观、最快捷的动能判定方法。18②黎明之星及黄昏之星黎明之星为例：黎明之星由三根K线组成，第一根K线有相对较大的阴线实体；第二根K线为十字星；第三个有较大的阳线实体（实体的高度最好能超过第一根阴线实体）黎明之星是比较强烈的反转信号，发出信号也比均线、趋势线、通道线等更早；进场也有比较明显的止损位，挂在最低点就可以。第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态二、行情能走多远-动能篇1、K线技术是最直观、最快捷的动能判定方法19③Ⅳ弧形底/弧形顶弧形顶为例：波峰及波谷都呈弧形下降，中间的时间间隔越规范越好弧形顶是体现的是趋势慢慢转换的过程，它的反转信号最为稳定而且止损只要挂在道式点上方即可.对于任何的K线的反转形态，必须有个前提：市场必须处在清晰可见的上升或者下降的趋势中，没有趋势，无所谓反转第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态二、行情能走多远-动能篇1、K线技术是最直观、最快捷的动能判定方法20斜率越大，代表动能越强；斜率越小，代表动能越弱。对于商品而言，上涨的速度正常情况会慢于下跌的速度；第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态二、行情能走多远-动能篇2、判断动能强弱的另外一个依据：斜率21反转形态：包括头肩顶/底，M顶/W底，V形反转，三重底/三重顶等中继形态：旗形中继，矩形中继，三角形中继旗形中继：上升趋势中的旗形最少要向下震荡2次以构成旗形形态，触碰上下沿的周期越规范越好，向下的斜率不宜过大。abcdefgabcd构成了基本的旗形形态。f点是进场位置，g点大K线突破是做突破单的进场位置。旗形中继震荡的次数不定，一般看到的图形是3-4次。止盈目标=f点到g点的点数等于g点到目标点的点数.矩形中继：与旗形中继类似，只是震荡变为横盘震荡第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态三、交易点位精准化-形态篇geacfbdf22三角形中继：三角形中继由6个点5个边组成ffaa/b/c/d/e/f组建了三角形形态，f点和g点是进场的位置点，g点大K线突破是做突破单的位置，止盈目标=起始位到a点的距离等于f点到目标位置的点数在一个趋势里，有效的反转形态只有一个，但是中继形态却有很多，中继形态既能给出精确的进出场点位，又顺应趋势和动能，是我们做单的核心部分。第四章泰期交易的三驾马车：趋势-动能-形态三、交易点位精准化-形态篇geacbdaecgafbd23突破：即表示越过一些关键行的价位假突破：价格突破某个关键位置后很快掉头回来判定方法：（1）短线（小时图级别）有效突破的认定：30点原则（2）所处的时间级别内后续两根K线继续越过原则（3）K线突破长度原则第五章交易实用技巧一、有效突破和假突破的判定法则：24图1：假突破，价格在接下来的2个K线没有收住图2：有效突破，突破的K线明显大于前面的震荡K线第五章交易实用技巧一、有效突破和假突破的判定法则：25A点入场是属于左侧交易者，此时小时图的道式点没有被有效突破，也没有爆发强有力的向下的动能B点入场属于右侧交易者，此时小时图的道式点已经被有效突破，也出现强有力的向下的动能右侧交易者的优势：1.止损的幅度和位置比较好确定。2.顺趋势顺动能风险较小3.相对于左侧交易者，不容易被扫出场第五章交易实用技巧二、右侧交易法则26斐波拉契回撤可以辅助我们判断价格回调到什么位置，其中23.6%，38.2%，50%和61.8%是比较重要的位置，如果价格上破了75%的位置，说明这波走势已经不可以被认定为回撤了。斐波拉契回撤要配合K线或K线组合进行使用第五章交易实用技巧三、斐波拉契回撤的使用：27一、主要节奏：行情力度强，运行速度快，连续性好，斜率大，周期短幅度大的方向次要节奏：行情无力度，运行速度慢，反复性强，斜率低，周期长幅度小的方向红色部分为此波段周期的主要节奏，蓝色部分为此波段周期的次要节奏，如果次要节奏出现矩形中继，三角形中继或者旗形中继，将会为我们做单提供一个明确的进出场点位最想要的行情就是主要节奏连续性好，斜率大；次要节奏反弹无力度斜率小，反复性强的行情第六章主次交易28三、主次节奏的思想见主，等次，做主是交易的核心思想主主交替和主次交替两种方式▼主次交替主主交替第六章主次交易二、主次节奏的运行方式29次要节奏中出现中继形态就是我们交易的进场点位1、主要节奏要突破同等级别的道式点2、次要节奏要清晰，盘内出现大的动能交替不做单3、市场的一致性不清晰的时候不做单4、接近关键位时不做单5、买强空弱6、避开重大数据和风险事件第六章主次交易四、主次节奏的核心五、主次节奏交易机会的筛选30第七章交易策略、资金管理和良好的行为习惯一、交易策略：好的交易策略必须包括的是顺趋势，顺动能，有精确进出场点位和依据；有良好的盈亏比(日内交易在1比2以上；长线交易在1比5以上)和合理的成功率二、资金管理：合理的资金管理在于进场必须先挂止损，每次的损失在总账户的2.5%以下为合理的资金管理，仓位重赌性强，没有办法按照既定计划进行交易31三.良好的行为习惯：1、量化自己的交易，量化包括进出场的条件，仓位，时间，加仓的条件等2、计划自己的交易，交易自己的计划3、连续亏损3笔后要休息一段时间4、顺势加仓，不逆势加仓，不重仓5、买强空弱6、做单前需要关注下相关品种的新闻（国外新闻：汇通财经网；国内新闻：和讯网）7、做到弱水三千，只取一瓢饮，只做自己看的懂的行情。8、复盘，记录每单的优点和不足，尽量按小时图和日线进行手绘K线训练盘感。第七章交易策略、资金管理和良好的行为习惯32华泰期货惠州营业部——惠州本地唯一正规期货公司华泰期货惠州营业部成立于2008年4月，是惠州成立最早、最具竞争力的一家期货营业部。营业部设施完善，办公位于惠州CBD江北中心区富力丽港中心，可俯瞰东江、西湖美景。人员齐备，有一支经验丰富、客户服务意识强的专业化团队。依托“华泰”品牌优势，充分发挥集团在渠道、平台、产品、市场占有率等方面的优势，以服务实体经济发展、满足财富管理需求为己任，以客户需求为核心，打造成为集衍生品经纪、资产管理、风险管理等服务于一体的现代化期货营业部。华泰期货惠州营业部特色：1、多元化的衍生品经纪服务我们提供内、外盘期货，场内、场外期权的开户及后续专业的全程跟踪服务。国内期货互联网急速开户，外盘期货覆盖全球主流交易所品种，场内、场外期权为您私人定制。专业的业务和服务团队，带您体验衍生品市场的魅力。2、系统化的投资者培训服务周末“东江交易大讲堂”给您全方位的交易系统构建及资金管理能力培训，不定期举行热点品种行情线下研讨沙龙及线上专题策略会手机直播。3、专业化的产业机构风险管理服务依托华泰期货研究院及风险管理子公司强大的投研与资本实力，为实体企业提供一站式风险管理解决方案和相对低风险的期现结合操作策略，包括合作套保、代理交割、仓单业务、基差交易等。4、个性化的财富管理服务根据客户不同的投资偏好，为客户提供公募基金、私募基金、类固定收益等产品，丰富客户资产配置并实现保值增值。33华泰期货惠州营业部——惠州本地唯一正规期货公司华泰期货惠州营业部（htgwf_hz）为客户提供培训咨询，直播活动，行情分析，财经新闻，期货基础，开户指引等服务谢谢